'AL' tavsiyesi verilen 6 hisse

Bayram sonrası bu 6 hisseye dikkat

<ımg class="yeniImg" border="0" src="http://i.bigpara.com/i/55big/Ulker_520.jpg">

“Ülker yeni satın alma görüşmeleri yapıyor"

Destek Menkul Değerler Analisti Eren Can Ümüt

Ülker Bisküvi

Geçen yılın iik yarısında 1 milyar 326 milyon TL olan ciro rakamı bu yılın ilk yarısında 1 milyar 451 milyon TL oldu.Geçen yıla göre ciroda yüzde 9 artış görülüyor. Şirketin net kar rakamı ise yılın ilk yarısında geçen yılın eş dönemine göre yüzde 30'luk artışla 120 milyon TL'ye ulaştı. Ülker Bisküvi'nin büyüme potansiyeli oldukça dikkat çekici. ŞirketNüreticisi olan İngiliz United Biscuits'i satın almak için görüşmelere başladığını kamuoyu ile paylaştı. Bu satın almanın gerçekleşmesi durumunda şirket hisselerinin orta ve uzun vadede pozitif yönde etkilemesi beklenmeli. United Biscuits'in 2013 yılı baz alındığında 1 milyar 100 milyon sterlinlik satış rakamının bulunduğunu hatırlatalım. Ülker hisseleri için 16.50 TL hedef fiyatla yüzde 10 yükseliş potansiyeli öngörüyoruz.

Kaynak: İdil Taraklı / Para Dergisi



<ımg class="yeniImg" border="0" src="http://i.bigpara.com/i/55big/aselsan_3.jpg">

Aselsan

2014 yılının ilk yarısında 2013'ün eş dönemine göre net kar rakamı yüzde 100 artarak 199 milyon TL'ye yükseldi. Şirketin uzun vadeli siparişlerinin değeri ise 9 milyar 400 milyon TL oldu. Bu yılın ilk yarısında net satışları ise 2013'ün eş dönemine göre yüzde 14 artarak 1 milyar 100 milyon TL'ye ulaştı. Şirketin büyüme potansiyelinin orta, uzun vadede şirket hisselerine olumlu yansıması beklenebilir. Aselsan, Güney Afrika Cumhuriyeti'nin en büyük savunma sanayisi şirketlerinden Advanced Technologies şirketi ile işbirliği anlaşması da imzaladı. Bu anlaşmayla söz konusu iki şirket yerel ve uluslararası pazarlarda birlikte hareket etme konusunda anlaşma sağladı. Öte yandan Aselsan hisselerinin fiyat/kazanç oranının sektör ortalamasının altında bulunduğu dikkat çekiyor. Sektör ortalaması 16.4 iken Aselsan'ın fiyat/kazanç oranı 13.6. Aselsan hisseleri için orta ve uzun vadede 10.75 TL hedef fiyatla yüzde 18 yükseliş potansiyeli öngörüyoruz.



<ımg class="yeniImg" border="0" src="http://i.bigpara.com/i/55big/koc_650_3.jpg">

Koç Holding

2014 yılının ilk yarısında 1 milyar 4 milyon TL kar açıkladı. Bu rakam, geçen yılın eş dönemine göre yüzde 40 artışa karşılık geliyor. Satış gelirine baktığımızda ise içinde bulunduğumuz yılın ilk yarısında 32 milyar TL ciro elde etiği dikkat çekiyor. Şirket yatırımlarına devam ediyor. Yapılan açıklamaya göre Koç Holding, bu yılın ilk yarısında 2 milyar 800 milyon TL yatırım gerçekleştirdi. Son iki yıl baz alındığında ise yatırım hacminin 11 milyar 300 milyon TL'ye yükseldiği görülüyor. Sektörün fiyat /kazanç oranı 10.40 iken holdingde bu oran 8.53. Bu nedenle Koç Holding hisselerinin iskontolu işlem gördüğü söylenebilir. Teknik olarak ise şirket hisseleri 11.50-10.00 TL seviyeleri arasında hareket ediyor. Koç Holding hisseleri için 11 TL hedef fiyatla yüzde 10 yükseliş potansiyeli öngörüyoruz.



<ımg class="yeniImg" border="0" src="http://i.bigpara.com/i/55big/sabanci_650_7.jpg">

“Sabancı Holding'in net dövizi 310 milyon TL"

İntegral Menkul Değerler Araştırma Uzmanı Beste Naz Süllü

Sabancı Holding

BIST-100 endeksinde yaşanan sert dalgalanmalara rağmen şirket hisselerindeki yabancı takasının bir aylık süreçte değişiklik göstermemesi 9.20 TL desteğine tutunmasına neden oldu. Kasasında 310 milyon TL net dövizi bulunan Sabancı Holding kur yükselişlerinden olumsuz ya da önemli derecede etkilenmedi. Hisse bazlı hareketleri 10.55-9.20 TL arasında yatay seyir gösteriyor. Sabancı Holding hisselerinin kısa vadeli düşüş trendini kırarak yükselişe geçtiği görülüyor. Öncesinde endeks üstünde elde ettiği getiri nedeniyle primli gözüken hisseyi tekrar portföyümüze ekliyoruz. Hissede görülen kısa bazlı teknik hareket değerlendirilebilir. Sabancı Holding hisseleri için 10.10 TL hedef fiyatla yüzde 5.5 yükseliş potansiyeli öngörüyoruz.



<ımg class="yeniImg" border="0" src="http://i.bigpara.com/i/55big/kardemir_4556.jpg">

Kardemir

Yılın ilk çeyreğine göre karını yaklaşık iki kat artıran Kardemir'de üçüncü (fFSflIİİ çeyrekte 235 milyon TL kar bekleniyor. Konsolide bilançoda faaliyet karını dokuz kat artıran Kardemir'in FAVÖK marjı da yüzde 8.35'den 27.36'ya yükseldi. Öte yandan şirket hisseleri emsallerine göre en düşük piyasa değeri/defter değeri (yüzde 8.27] ile ve 8.27 fiyat/kazanç çarpanıyla iskontolu işlem görüyor.

Demir cevheri fiyatlarındaki düşüş, hammadde maliyetlerini geriye çekiyor. 2015 yılsonu ham çelik kapasitesini ikiye katlayacak olması nedeniyle şirketin karlılık potansiyeline sahip olduğunu düşünüyoruz. Hissede önerimiz al yönünde. Kardemir hisseleri için 12 aylık 2.50 TL hedef fiyatla yüzde 20 yükseliş potansiyeli öngörüyoruz.



<ımg class="yeniImg" border="0" src="http://i.bigpara.com/i/55big/migros_650_1.jpg">

Migros

Geçen yarı yıla kıyasla satışlarını yüzde 13 oranında artıran Migros'un aynı zamanda kira öncesi FAVÖK geliri de yüzde 15.6 oranında arttı. Yılın ilk altı aylık döneminde 82 yeni mağaza açan şirketin 2014 yılı için toplam yeni mağaza hedefi en az 150 mağaza olarak revize edildi. Şirket, Migros, Migros-Jet ve Macro Center gibi çok formatlı gıda perakendeciği sektöründe büyüyen mağaza ağı, yıllık bazda artış gösteren satış gelirleri ve perakende sektörü açısından önemli olan stok devir süresinin düşmesi açısından dikkat çekiyor. Migros hisseleri için 12 aylık dönemde 23.50 TL hedef fiyatla yüzde 27.3 yükseliş potansiyeli öngörüyoruz.